例えば、 即時年金ウェブサイトは、年金率を7％として記載することができる。 つまり、年間10万ドルの直接的な年金購入では、年間7,000ドルを受け取ることになります。 これは7％の返済率と同じでもなく、7％の利回りと同じでもありません。なぜなら、受け取った各年金の支払いが元本返済の一部になっているからです。
この7％のペイアウト率をCD、債券ファンド、退職所得ファンドなどの別の投資と比較しないでください。 それは公正な比較ではありません。
即時年金は投資ではなくリスク管理商品であるため、通常、他の投資との収益率を比較する魅力的な理由はありませんが、その他の理由により収益率を知りたい場合があります。 即時年金の実際の収益率を計算することは、即時年金が提供する収益率があなたの平均寿命に完全に依存するため、聞こえるよりも困難です。
年金のリターンを計算する方法
説明する最善の方法は、例を見ることです。 詳細は次のとおりです。
- 65歳の男性は、単一の生命所得の即時年金を購入する
- 年金購入金額：$ 100,000
- 保証収入：月額700ドル（年間8,400ドル）
一見すると、年間8,400ドルの保証された収入は8.4％の収益と同等であるように見えます。
年金を説明するマーケティング資料では、支払い率として8.4％を参照します。 はい、年金はあなたの投資額の8.4％を毎年支払っていますが、各支払いの一部は元本の返還です。 あなたが長生きしてあなたの長老をすべてあなたに戻すならば、彼らはあなたが住んでいる限り、あなたに年間$ 8,400を支払うことを保証しています。
いいね。 ちょっと待って…
一生涯年金であれば、死亡すると収入は止まり、最初に投資された金額は保険会社に帰属します。 推定内部収益率を計算するには、あなたの平均余命を知る必要があります。
長い寿命が期待される利益の増加
上記の例では、この65歳の男性の寿命が18歳であると仮定します。 月額700ドルで、18年後には、総額151,200ドルを支払うことになりました。
内部収益率を計算するには、数値を金融計算機またはExcelスプレッドシートに挿入する必要があります。
現在の価値として100,000ドル、年間支払いとして8,400ドル（月額700ドル）、期間として18年間（月額で計算する場合は216ヶ月）を使用し、収益率を解決しますケースは約5％である。
5％保証収益率は悪くありません。
同一人物が30年生存していた場合、返還率は7.50％に上昇します。これにより、最初の10万ドルの投資で25万ドルの収入が得られました。
7.5％の保証されたリターンは素晴らしいと思います。
しかし、あなたが5年間しか住んでいない場合はどうなりますか？
短命予想は低い帰りに等しい
あなたが生命年金を購入し、5年間しか生きられない場合、あなたの収益率は実際にはマイナスです。
5年間で月額700ドルで合計42,000ドルが支払われます。 この場合、年金投資は実際に$ 58,000を失った。
それほど素晴らしいわけではない。
ご覧のように、あなたが長く住んでいるほど、確定給付型即時年金が提供する返済額が大きくなります。 これが、この種の年金をリスク管理ツールにする理由です。 あなたは返品率のためにそれを購入しません。 あなたは潜在的に長い人生であなたの収入を守るためにそれを購入します。
即時の年金率を使用して即時の1つの年金と別の年金を比較することはできますが、年金と他の投資オプションを比較する際には使用しないでください。