支払いが利子に追いついていないとき
負の償却はあらゆるタイプのローンで可能であり、学生ローンや不動産ローンでよく見られます。
負の償却はどのように機能しますか？
負の償却を理解するには、普通の償却から始めるのが最善です。
償却は、固定支払い（多くの場合、毎月の支払い）で融資残高を払い出すプロセスです 。 たとえば、30年固定金利の住宅ローンを購入すると、ローン残高と利子費用が時間の経過とともに減少しても、毎月同じ支払いが行われます。
月額支払いは、いくつかの要因に基づいて計算されます。
- ローン残高 - 借りている金額
- あなたがローンを返済するのにかかる時間の長さ（ 用語として知られています ）
- あなたのローン残高に課された金利
計算には 、選択した期間の終了時（通常、住宅ローンの場合は15〜30年）に完全に融資を受ける固定支払いが行われます。 各支払いには2つのコンポーネントがあります。
- 支払いの一部は、あなたの負債の利息費用をカバーします
- 残りの支払いはあなたの負債を払います（またはあなたのローン残高を減らします）
詳細は、サンプル償却表をご覧ください。このページの最後に、サンプルの負の償却表があります。
物事が負になるとき
いくつかのローンでは、あなたは完全償還の支払いよりも少なく支払う能力があります。 それほど費用がかからない主な理由は、もちろん、それほど費用がかからないことです。
ある月に金利を下回る金額 （またはそれが適用される期間）は、利子費用があなたのローン残高に加算されます。
言い換えれば、 あなたは毎月もっと借りています。 あなたは実際にあなたの貸し手からお金を受け取ることはありませんが、利息を支払っていないので、あなたのローン残高は増えます。
貸出残高に利子を追加するプロセスは、利子を資産化することとして知られています。
最終的には、ローンを返済しなければなりません。 それはいくつかの方法で起こります：
- 定期的な償還の支払い（これは、融資が行われなかった場合よりも高くなります）
- ローンをリファイナンスすることで
- 借金を返済するためにバルーンの支払いを行うことによって
なぜ負の償却を使用するのですか？
いずれにせよ支払わなければならないので、なぜ人々は貸出金を増やせるようにするのですか？
支払不能：支払いを行うための資金がない場合もあります。 たとえば、失業期間中は、学生ローンを支払うことができない場合があります。 遅延を申請することができます。これにより、支払いを一時的に停止することができます。 しかし、利息は依然として請求されており、 補助金を借りなければ利息を支払わなければなりません。 負の償却を避けたい場合は、しばしば（より大きな支払いをスキップしながら）利子を支払うオプションがあることに注意してください。
投資家ローン：場合によっては、投資家は毎月の大きな支払いに興味を持っていません。
これは特に、短期間のプロジェクト（たとえば、修正とフリップ）に当てはまります。 これは投機的でリスクのある投資方法ですが、一部の人や企業では成功しています。 戦略を払うには、決して支払ったことのない利益を払うために十分な利益をあげて資産を売却する必要があります。
購入する「ストレッチ」：一部の住宅購入者は、 現在の価格帯から外れる不動産を購入するために負の償却を使用します。 彼らは後でより多くの収入を得て、安価なものを購入するよりも、今日はより高価な財産を購入し、将来はある時点で移動しなければならないという前提があります。 繰り返しますが、これは危険な戦略です。未来を予測することはできません。また、決して現実にならなかった無数の期待の話があります。 危険なローンの例には、 option-ARMローンやピック・アンド・ペイ・ローン（これまでのように普及していない）が含まれます。
負の償却の例
負の償却を実際に見るには、ローンを取っておき、金利よりも低い金額を支払うとします。 時間の経過とともに、残高が増加します。
たとえば、毎月払い戻される30年間、6％で10万ドルを借りるとします。 この場合、毎月何も払わず、ローン残高が増えることがわかります。 独自の償却テーブルを作成し、選択した支払いを使用することができます。
ご覧のように、あなたの支払う金額は毎月増え、ローン残高も増えます。
| 月 | 初めの残高 | 実際の支払い | 主要な | インタレスト | 期末残高 |
| 1 | $ 100,000.00 | $ - | $（500.00） | $ 500.00 | $ 100,500.00 |
| 2 | $ 100,500.00 | $ - | $（502.50） | $ 502.50 | $ 101,002.50 |
| 3 | $ 101,002.50 | $ - | $（505.01） | $ 505.01 | $ 101,507.51 |
| 4 | $ 101,507.51 | $ - | $（507.54） | $ 507.54 | $ 102,015.05 |
| 5 | $ 102,015.05 | $ - | $（510.08） | $ 510.08 | $ 102,525.13 |
| 6 | $ 102,525.13 | $ - | $（512.63） | $ 512.63 | $ 103,037.75 |
| 7 | $ 103,037.75 | $ - | $（515.19） | $ 515.19 | $ 103,552.94 |
| 8 | $ 103,552.94 | $ - | $（517.76） | $ 517.76 | $ 104,070.70 |
| 9 | $ 104,070.70 | $ - | $（520.35） | $ 520.35 | $ 104,591.06 |
| 10 | $ 104,591.06 | $ - | $（522.96） | $ 522.96 | $ 105,114.01 |
| 11 | $ 105,114.01 | $ - | $（525.57） | $ 525.57 | $ 105,639.58 |
| 12 | $ 105,639.58 | $ - | $（528.20） | $ 528.20 | $ 106,167.78 |