ベスト・インデックス・ファンド：定義、利点および戦略
最良のインデックスファンドを選択するには、インデックスファンドの仕組みと投資家に提供するメリットを確実に理解することから始めます。
インデックスファンドの基本的な理解を踏まえ、投資家はそれらを分析する方法と、特定の投資目的に最適なファンドを選択する方法を理解しています。 なぜインデックスファンドが積極的に管理されるファンドよりも優れているのかを知ることも重要です。
ですから、それ以上の騒ぎをせずに、インデックスファンドの学習に取りかかることにしましょう。
インデックスの定義と例
あなたが初心者でなくても、最良のインデックスファンドへの道は基本から始まります。 投資に関する指標は、市場の定義されたセグメントを表す有価証券の統計的標本抽出である。 例えば、 S＆P 500指数は、約500大規模（大型株）の株式をサンプリングしたものです。
投資の世界には何千もの大型株がありますが、統計的サンプリングは市場全体の価格変動を正確に反映します。 ポーリングの統計的サンプリングと同様に、人口の全セグメントをポーリングしようとするか、またはインデックス作成の場合には、市場全体のセグメントを取得することは困難で逆効果です。 したがって、市場セグメント内の特定の有価証券のみの統計的サンプリング（インデックス）は、セグメント内のすべての有価証券を含めることなくセグメント全体を正確に表すことができます。
インデックスが形成されると、投資信託のポートフォリオを構築して投資家に提供することができます。
S＆P 500指数以外にも、ダウ・ジョーンズ工業株価指数 、ナスダック100、ラッセル3000など、いくつかの主要な市場指数があります 。
インデックスファンドの定義：インデックスファンドの仕組み
インデックスファンドは、ベンチマークインデックスのパフォーマンスを受動的に追跡するミューチュアルファンドまたはETF（Exchange-Traded Funds）です。 S＆P 500インデックスファンドはインデックスにある同じ株式を保有する。
インデックスに応じて、数百人または数千人になる可能性のある、それぞれの保有に適切な露出を与えることに関わる科学があります。 インデックスファンドを作成するには、経営陣は、リスト上の各保有分の購入数（株式数）を決定する必要があります。
この考え方は、インデックス自体の重みのパーセンテージと一致させることです。 より大きな要素に大きな重みを与えられるように保有数をランク付けするインデックスは、大文字 - 加重インデックス（別名キャップ加重インデックスまたは時価総額加重インデックス）と呼ばれます。 S＆P500はキャップ加重指数の一例です。 大半のインデックスファンドは、インデックスファンドの中で最大の資本持分を保有する株式を取得するために、保有株式を買い取ってキャップ加重インデックスを反映する。 たとえば、 Apple （AAPL）、 Microsoft （MSFT）、 Alphabet （GOOG）、 Facebook （FB）のような企業は、時価総額で測定した最大株式であるため、
インデックスファンドのメリット
投資家が自分の投資戦略のためにインデックスファンドを購入する主な理由は、次の4つです。1.受動的な管理、2.低経費、および3.多様な分散。
- パッシブマネジメント：インデックスファンドのマネジャーは、指数のパフォーマンスをマッチさせる目的で、インデックスを表す証券を購入して保持するだけであるため、ファンドは「受動的に管理」されていると言われています。 要約すると、パッシブマネジメントが投資家のために良い理由は、 "彼らに勝つことができない場合は、彼らに参加する"という言葉に取り込まれます。
- 低経費：インデックスファンドマネージャーは積極的に証券を研究しておらず、多くの取引をしていません。 これは低コストに変換されます。これは、コスト削減が投資家の収益率向上につながるため、インデックスファンドにとって大きな利点となります。 このため、最低の経費率を持つインデックスファンドを探してください。 たとえば、Vanguardがインデックスファンドの最も低い費用比率を持つ理由の1つは、広告がほとんどなく、株主が所有しているためです。 インデックスファンドの事業費率が0.12であるにもかかわらず、同等のファンドの事業費率が0.22である場合、低コストインデックスファンドは0.10というすぐれたメリットがあります。 これは投資した100ドルごとにわずか10セントの節約になりますが、インデックス作成のために、特に長期的にはすべてのペニーがカウントされます。
- 税効率：費用を低く抑えることの一部は、可能な限り投資に対する税金を最小限に抑えることです。 投資が課税勘定で行われる場合、キャピタルゲインと配当は課税されます。 インデックスファンドの受動的性格のため、一般的にインデックスファンドのキャピタルゲイン分配は低い。
- 幅広い多様化：投資家は、1つのインデックスファンドで市場の大きなセグメントの収益を回収することができます。 インデックスファンドは、しばしば何百、何千という持分に投資します。 積極的に管理された資金は時には50未満の保有に投資することがあります。 一般的に、保有高の高いファンドは、保有数の少ないファンドより相対リスクが低い。 インデックスファンドは、通常、積極的に管理されているものよりも多くの証券へのエクスポージャーを提供している。
インデックスファンドのベストミューチュアルファンド会社
1つのミューチュアルファンド会社で資金を保持したい、または維持する必要がある場合は、インデックスファンドのための最高のミューチュアルファンド会社は、VanguardとFidelityです：
- ヴァンガード・インベストメンツ ：「Bogleヘッドズ」の本拠地であるヴァンガードは、独善的な人材のためのミューチュアル・ファンド・カンパニーとしては最高の存在です。 創業者のJack C. "Jack" Bogleは、低コストのインデックスファンドが長期投資家にとって優れた収益をもたらすことができるという考えのもとに会社を設立しました。 Bogleは、より高い相対コストと人為的ミスの傾向が組み合わさって、時間の経過とともに積極的に管理された資金に対する収益率が低下すると教えていました。 したがって、低コストで感情的な障壁を取り除くことは、投資家、特に長期的な視野（10年以上）を持つ人にとって、インデックスファンドを最良の手段とする常識的なアプローチです。
バンガードはまた、ETFを平均的な投資家にとって潜在的に危険な傾向として分類しているBogleが完全に受け入れていないETF（Exchange Traded Funds）を提供しています。
フィデリティ・インベストメンツ ：積極的に管理されているファンドでよく知られており、企業や個人向けの401（k）プランやIRAなどの退職サービスと製品の提供者として、フィデリティはおそらくバンガードの最大のライバルであり、インデックスファンド。
ベストS＆P 500インデックスファンド
最高のS＆P 500インデックスファンドには、いくつかの共通の事柄が共通しています。 彼らはコストを低く保ちます、彼らはインデックス証券（トラッキングエラーと呼ばれる）を照合する良い仕事をし、彼らは適切な重み付け方法を使用します。
ここに、S＆P 500を追う最高のインデックスファンドの3つがあります：
- Vanguard 500 Index（VFINX）：35年以上前、Vanguardの創業者John Bogleは、大半の株式投資家がS＆P 500インデックスを長時間にわたって一貫してパフォーマンスを上回ることができなかったことを観察しました。 彼の考えは、指数の保有額を単純に合わせて、コストを低く保つことでした。 シンプルさと倹約成功した投資とヴァンガードの最大の教義の2つは、これらの美徳を習得しています。
- Fidelity Spartan 500 Index（FUSEX）：Fidelityの規模、Vanguardと競合するインデックス作成と欲求の経験は、Vanguard'sの次にインデックスファンドを提供するために組み合わされています。 2つの巨大なライバルの間のインデックスファンドは、費用とパフォーマンスの点で区別がつかないことがよくあります。 結局のところ、競争は投資家のためにより質の高い資金を作り出します。
- シュワブS＆P 500指数（SWPPX）：チャールズ・シュワブは、投資家にディスカウント・ブローカー・サービスを提供するだけでなく、ヴァンガードとフィデリティのインデックスファンド市場に深く浸透しています。 彼らのインデックスファンドは通常、大規模な競合他社よりも経費率が少し高いですが、すでにシュワブの投資家であれば、ネットワーク外資金を使用するための取引手数料を節約し、シュワブインデックスファンドを使用することもできます。
ベスト・ストック・マーケット・インデックス・ファンド
トータルの株式市場インデックスファンドは、Wilshire 5000やThe Russell 3000などの特定のベンチマークの株式保有およびパフォーマンスを厳密に反映する株式バスケットに投資するミューチュアルファンドです。持ち株には米国の株式の大半が含まれています株式取引所で取引されているため、「トータルマーケット」の名前が通常ファンド名に含まれているのはこのためです。 S＆P 500インデックスファンドのように、ウィルシャー5000は時価総額であり、大企業（大規模資本を有する者）が中小企業よりも大きな割合を占めることになります。
- Vanguard Total Stock Market Index（VTSMX）：Vanguardは元のインデクサーであり、VTSMXは市場全体を占有する最初のインデックスファンドの1つです。 経費率0.16％のVTSMXは、あらゆるミューチュアル・ファンド・ポートフォリオのための強固なコア・ホールディングを行います。
- Schwabトータル・マーケット・インデックス（SWTSX） ：エクスポージャー・レシオが0.09パーセントで、ヴァンガードのアドミラル・シェアーズ・ファンドのいずれかで低い経費率を得る資格がない限り、SWTSXを倒すのは難しい。
- iShares Russell 3000インデックスファンド（IWV） ：これは、日中のような株式を取引する能力があるか、取引手数料なしで特定のETFを取引することができる投資家向けに効果的なETFです（いくつかのミューチュアルファンド会社特定のインデックスファンドを取引するための手数料）。 IWVの事業費率は0.20％です。
ベスト・ボンド・マーケット・インデックス・ファンド
総債券市場指数は、通常、 バークレイズの総債券指数に投資するミューチュアルファンドまたは為替取引ファンド（ETF）を指します。これはBarCapアグリゲートとしても知られています。これは、米国の取引された債券と、アメリカ合衆国で
投資家は、インデックスのパフォーマンスを再現しようとするインデックス・ミューチュアル・ファンドまたはETFに投資することによって、債券市場全体のパフォーマンスを把握することができます。 ファンドの例には、iShares Barclays Capital Aggregate Bond Index（AGG）およびVanguard Total Bond Market Index Fund（VBMFX）が含まれます。
インデックスミューチュアルファンド対ETF
インデックスファンド対ETFの議論は実際にはどちらの/または質問でもありません。 投資家は両方を考慮することが賢明です。 料金と経費は、インデックス投資家の敵です。 したがって、2つの間で選択する際の最初の考慮事項は、費用比率です。 第2に、1つのファンドが他のファンドよりも有利な場合がある投資タイプがあるかもしれない。 たとえば、金の価格変動を厳密に反映したインデックスを購入したい投資家は、SPDRゴールド・シェア（GLD）というETFを使用して、目標を最大限に達成できるでしょう。
ETFは通常、インデックスファンドよりも低い経費率を有する。 これは、理論上、投資家のためのインデックスファンドに対するリターンに若干の優位性をもたらします。 しかし、ETFは取引コストが高くなる可能性があります。 たとえば、 Vanguard Investmentsに仲介口座を持っているとします。 ETFを取引したい場合、約7.00ドルの取引手数料を支払うのに対して、同じインデックスを追跡するヴァンガードインデックスファンドは取引手数料や手数料を支払うことができません。
インデックスファンドはミューチュアルファンドであり、ETFは株式のように取引されます。 これは何を意味するのでしょうか？ たとえば、ミューチュアルファンドを購入または売りたいとします。 あなたが買うか売る価格は本当に価格ではありません。 それは基礎となる有価証券の純資産価値（NAV）であり、取引日の終わりにファンドのNAVで取引します。 したがって、日中に株価が上昇または下落すると、取引の実行時期を管理することはできません。 より良いか悪いかについて、あなたは終わりに得るものを得ます。
対照的に、ETFは日中に取引されます。 これは、あなたが日中に起こる価格変動を利用することができれば有利かもしれません。 ここでのキーワードはIFです。 たとえば、市場が一日のうちに上昇し、その傾向を利用したいと考えている場合は、取引日の早い時期にETFを購入し、ポジティブな動きを捉えることができます。 ある日、市場は1.00％以上も動かすことができます。 これは、トレンドを予測する際の正確さに応じて、リスクと機会の両方を提供します。
ETFのトレード可能な側面の一部は、「スプレッド」と呼ばれるもので、セキュリティの入札価格と価格の差です。 しかし、単純に言えば、ここでの最大のリスクは、広く普及していないETFであり、スプレッドは個人投資家にとってより広く、好ましくない。 したがって、iShares Core S＆P 500 Index（IVV）など幅広く取引されているインデックスETFを探し、狭く取引されているセクター・ファンドやカントリー・ファンドなどのニッチな分野に注意してください。
インデックスファンドを買うための最終的なヒント
一般に、インデックスファンドは多様なポートフォリオの中核的な持株として最もよく使用されます。 例えば、多くの投資家は、ポートフォリオの最大部分（すなわち30％または40％）を表すためにS＆P 500インデックスファンドまたはトータル株式市場インデックスファンドを使用し、10％ 〜20％。
あなたの投資口座に高い残高があるほど幸運な場合は、ここに記載されている資金よりも低い経費率を持つ他の株式クラスの資格を得ることができます。 たとえば、ヴァンガードには、経費率の低いAdmiral Sharesという別のシェアクラスがあります。 Vanguard 500 Index Admiral（VFIAX）の経費率はわずか0.05ですが、VFINXの経費率は0.16％です。
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