歴史的市場の落ち込み
1970年代には19カ月間で48％の減少、1930年代では39％の減少で86％の減少となりました。
最近の米国の弱気市場は、株式市場が17ヶ月間で57％減少した2007年から2009年に発生した。 もう一つの注目すべき弱気市場は、1998年の日本の「失われた二十年」であり、市場価値が80％低下したことを示している。
これらの市場の下で売却した投資家にとって、これらのダウンタイムは有害な影響を与えました。 多様化したポートフォリオを維持し、その後の回復を経験するように投資を続けた投資家は害を受けませんでした。 長期的に焦点を当てておくことは、弱気市場の真っ只中に行うべき重要なことです。
ベアマーケットがブームの後の年
暦年に測定された1934年から2014年までの80年間で、S＆P 500株価指数は4年で少なくとも20％の総返済損失を被ったが、最近の2008年の37.0％の減少であった。 過去3回の20％+転落の後の1年間で、指数は平均+ 32％上昇しました。 あなたは、回復に参加するためにダウンタイムの間、市場に投資し続けて喜んでいる必要があります。
クマの市場にもかかわらず、悪いより良いことが勝っている
S＆P500の上期と下期の分割期間は次のとおりです。
- 日数： 53％アップ、47％ダウン。
- 月間： 58％増、42％減
- 四半期： 63％増、37％減
- 年数： 72％増、28％減
- 5年間のローリング時間期間： 76％増、24％ダウン
- 10年間のローリング時間： 88％アップ、12％ダウン
ベアマーケットからの回復
雄牛市場は弱気市場に続く。 1930年以降、14ヶ所の強気市場（株価が20％以上上昇したと定義されています）があります。強気市場はしばしば多年にわたって持続しましたが、利益のかなりの部分は通常、強気相場の上昇。
例えば、S＆P500が2年半ぶりの市場に続いて10/09/02に777を打ち切った後、株価指数はその後の1ヶ月間で15.2％（トータルリターン）増加した。 弱気市場で現金を逃した投資家は、過去の投資回収率の中で最大の割合を占めてきた市場回復の早期段階を逃す潜在的なコストを念頭に置いておく必要があります。
2008年に40％近く下落した後の別の例では、S＆P500は2009年3月9日に683を下回るまで下落を続けました。そこから、48カ月後には100％を超える著しい上昇を遂げました。 定義上、株式市場がすでに20％増加するまで、新たな強気市場は知られていない。 弱気市場の下落中に株式から完全に消滅する傾向がある投資家は、新たな強気相場の始まりが挑戦的になるよう適切な時を取ろうと試みるため、そのような行動を再検討したいかもしれない。
ベアマーケットでの投資
あなたが現金を持っているなら、弱気市場で買い物の機会を検討してください。 歴史的に言えば、 損益市場では、 S＆P500 Earnings Ratio（P / E）は著しく低下しています。 投資家の自信が増すと、P / Eレシオが上昇して株価が上昇するのが一般的です。 プロの投資家LOVEは、株価が「売り出し中」とみなされるため、市場を圧迫します。
経験則として、あなたのリスク許容度と再バランスに従って投資混合物を設定し、低値で売るために高値で売る。 ダウン市場での退職勘定への献金を決して切らないでください。 長期的には、より安い価格で新しい株式を購入することで恩恵を受けることになり、純平均購入価格を下げることになります。
あなたが退職している場合は、もう5年から10年は必要ではないあなたのお金の部分だけが株式に入っていなければなりません。
あなたがそれを必要とする時に応じてお金を割り当てるこのプロセスを時間分割と呼びます。 あなたはリラックスして毎日、毎月、または毎年の市場回転について心配する必要がない退職計画が必要です。
>（BTN ResearchとFidelity Investmentsの統計資料