金融危機から身を守る
ヘッジ戦略
ヘッジするデリバティブを使用するほとんどの投資家。
これらは、株式などの基礎資産から価値を引き出す金融契約です。 オプションは、最も一般的に使用される派生物です。 それはあなたに時間の枠内で指定価格で株式を売買する権利を与えます。
リスクからあなたを守る方法は次のとおりです。 あなたが株式を買ったとしよう。 価格が上がると思ったが、価格が下がると損失から守ることを望んでいた。 あなたはプットオプションでそのリスクをヘッジします 。 少額の手数料で、同じ価格で株式を売る権利を購入します。 それが落ちると、あなたはあなたのputを実行し、あなたが投資したお金から手数料を引いたものを戻します。
多様化はもう一つのヘッジ戦略です。 あなたは一緒に起きて倒れない資産の品揃えを所有しています。 1つの資産が崩壊すれば、すべてを失うことはありません。 例えば、ほとんどの人は株式保有のリスクを相殺するために債券を所有しています。 株価が下落すると、債券価値は上昇する。
これは、高格付けの社債または米国財務省 証券にのみ適用されます。 ジャンク債の価値は、両方が危険な投資であるために株価が下落すると下落します。
ヘッジおよびヘッジファンド
ヘッジファンドは、投資をヘッジするために多くのデリバティブを使用している。 これらは通常、私有の投資ファンドです。 政府は、所有者が公的企業であるミューチュアルファンドのように規制していない。
ヘッジファンドは、彼らが得たリターンのパーセントをマネージャに支払う。 彼らの投資がお金を失うと、彼らは何も受け取りません。 これは、パフォーマンスに関係なくミューチュアルファンドの料金を支払うことによって不満を抱いている多くの投資家を引き付ける。
この報酬体系のおかげで、ヘッジファンド・マネージャーは、市場リターン以上の成果を達成することができます。 悪い投資をする管理者は仕事を失う可能性があります。 彼らは良い時代に救った賃金を保ちます。 彼らが大きく賭け、正しく、彼らはお金のトンを作る。 彼らが失った場合、彼らは個人的なお金を失うことはありません。 それはそれらを非常に危険にさらします。 また、投資家にとっては資金が不安定になり、人生全体の節約を失う可能性があります。
デリバティブのヘッジファンドの使用は、世界経済にリスクを加え、2008年の金融危機の舞台になった。 ファンドマネージャーは、サブプライムモーゲージ担保証券の潜在的損失をヘッジするためにクレジットデフォルトスワップを購入した。 AIGのような保険会社は、サブプライム住宅ローンがデフォルトになった場合に報酬を支払うと約束した。
この保険は、ヘッジファンドに誤った安全感を与えました。 その結果、彼らは慎重だったよりも多くのモーゲージ担保証券を購入した。 彼らはリスクから保護されていませんでした。 保険会社を過大な数のデフォルトが圧倒した。
そのため、連邦政府は、保険会社、銀行、およびヘッジファンドを救済しなければならなかったのです。
金融システムの真のヘッジは、税金を徴収し、負債を負担し、より多くの金を印刷する能力を支持して、米国政府であった。 ドッド・フランクのウォールストリート改革法が多くのヘッジファンドとそのリスクのあるデリバティブを規制するようになったため、リスクは少し下げられました。
例
あなたがインフレの影響から自分自身を守りたいならば、 金はヘッジです。 ドルが下落すると、金はその価値を維持するからです。 言い換えれば、購入するほとんどの物の価格が上昇すれば、 金の価格も上昇します。
金はドルの崩壊に対するヘッジとして魅力的です。 これは、ドルが世界の通貨であり、今は他に良い選択肢がないからです。 ドルが崩壊すると、金は世界の新しい資金の単位になるかもしれない。
そのような有限の金の供給があるので、そうは考えにくい。 ドルの価値は主にクレジットであり、現金ではありません。 しかし、世界が金基準になったのはずっと前のことではありませんでした。 つまり、ほとんどの主要な通貨は金の価値によって裏付けられました。 金の一形態としての金の歴史的協会は、それが超インフレまたはドルの崩壊に対する良いヘッジである理由です。
多くの人々 は単に株式損失に対するヘッジとして金に投資します。 ダブリンのトリニティ・カレッジ（Trinity College）の調査によると、平均して株式市場が暴落してから金価格が15日間上昇することが明らかになった。
金は、需要が増加するか、 供給が減少するために、価格が上がると考えれば、直接投資として買うことができます。 金を購入する理由は、ヘッジではありません。