資格
ヘッジファンドの投資家は、通常、少なくとも100万ドルの純資産を保有する必要があります。 彼らは、より高い収益を追求するためにポートフォリオの大幅な景気後退を乗り切るために、このクッションを必要としています。 彼らはまた、ヘッジファンドが必要とする3ヶ月以上の間、お金を縛り続けることができるようになっています。 実際、半分以上は3年間の時間枠を持っています。
彼らはしばしば、彼らが投資した資産の2％と利益の20％を支払う意思があります。 この高い価格は、市場を上回るパフォーマンスに値するものです。 一部の企業 は、2008年の崩壊時に発生した損失を回復しようとしています。
彼らはまた洗練された投資家です。 彼らは、 オプション 、 先物契約 、およびヘッジファンドがリターンを高めるために使用するその他のデリバティブを通して、 レバレッジがどのように機能するかを理解しています。 つまり、投資が南に向かうと、リスクに耐えて喜んでいるということです。
彼らはまた、人格の良い裁判官になる必要があります。
ほとんどのヘッジファンドは、彼らのリターンを得るために何をするのかを明らかにしていない。 その透明性の欠如は、 バーニー・マドフ（Bernie Madoff）が運営するようなPonziスキームであることを意味します。
彼らがヘッジファンドに投資する理由
これらの大手投資家は、資産の20％未満をヘッジファンドに入れています。 保険会社、年金基金、ソブリン・ウェルス・ファンドなどのより保守的な投資家は、総投資額の10％未満を配分する。
それは彼らが投資の残りの部分と無相関な投資を探しているからです。 これは、株式市場が価値を失うと、ヘッジファンドの投資が増加することを意味します。 つまり、ヘッジファンドを利用して多様化を図っています。 彼らは、多様化したポートフォリオが全体的なボラティリティを低下させることによって、時間の経過とともに総収益を増加させることを知っています そのため、これらの投資家は、ヘッジファンド投資のパフォーマンスを、 S＆P500 、 NASDAQ 、 ダウ・ジョーンズなどの標準指標と比較しません。
意外なことに、ほとんどのヘッジファンド投資家は平均以上の利益を望んでいない。 わずか6％が10％以上の年間収益を達成できると考えていました。 彼らは、それに伴うリスクに耐えて喜んでいません。 その代わりに、67％が年間収益率を4％から6％の間に探しています。 これはおそらく、損失を被った場合に発射する可能性のある取締役会に報告しなければならないからでしょう。
家族の信託基金は、投資の最高の心にアクセスするためにヘッジファンドを使用します。 ヘッジファンドはなぜ賢明な投資家を引き付けるのですか？ 彼らは一番払うから。 しかし、投資家の22％は、高額報酬がヘッジファンドを制限している、あるいは避けている理由だと述べた。
投資家の動向
年金基金は最近、リターンを高めるためにヘッジファンドに投資を開始した。
彼らは退職するベビーブームの大部分をカバーするのに必要な資本を持っていない可能性があることを認識し、これらの義務をカバーするために市場を上回るパフォーマンスを出そうとしています。 残念なことに、ヘッジファンドのリスクのある性質と規制の欠如は、これらの年金基金がコミットメントをカバーする可能性が低いことを意味します。
しかし、彼らがあまり人気を失っているという印があります。 2014年には平均3.3％しか戻っておらず、S＆P 500よりもはるかに低かった。 多くの精通した投資家は、すべてのリスクを抱えていると認識していますが、ヘッジファンドはそのリスクを相殺する報酬を生み出していません。 （出典：ジュリエット・チュン、「ヘッジファンドのカムバック・トレイル」、ウォールストリート・ジャーナル、2015年1月30日）
だからこそ、カリフォルニア州公務員退職制度は、2014年に40億ドルのヘッジファンドをすべて撤回すると発表した。
昨年は7.1％の収益しか得られなかった。 これは、比較可能な投資であるヴァンガード・バランス・インデックス・ファンドの12.5％の収益と比較されるまでは良いと言えます。 60％の株式と40％の債券の資産配分を行っています。 （出典：「ヘッジファンドのために、返済返済」、ウォールストリートジャーナル、2014年9月17日）
それにもかかわらず、ヘッジファンド投資家の自信を持っている8％の投資家は、今後18ヶ月間の配当を維持または増加させている。 （出典：「 ヘッジファンドへの投資：すべてのリターンについて 」Prequin、2014年6月）