投資家がこれを行うことができる2つの異なる方法がありますが、長期間債券が価格下落する機会は過去30年以上の間ではほとんどなく、遠くにあることに注意してください。
したがって、市場に対する賭けは、リスクに対する耐性、損失を吸収する能力、そしておそらく最も重要な - 顕著なタイミングを必要とします。
逆ボンドETF
これを受けて、個人投資家が債券価格の下落に備えるための最も簡単な方法は、「逆ETF」または債券のショートポジションを取る為替ファンドを使うことです。 債券価格が下落すると逆ETFが上昇し、債券価格が上昇すると値が下がります。 （「短いポジション」とは、投資家が証券を売っている、あるいは所有していない、後で低価格で買い戻して差額をポケットに入れることを意味する、つまり「賭け」の技術用語です） 。
逆ETFの現在の作物は、投資家に米国財務省、 財務省インフレ保護証券 （TIPS）、 社債 、 ハイイールド債 、さらには日本国債の景気後退の可能性を提示します。
さらに、投資家は、特定の債券市場セグメントの日々のパフォーマンスの逆数の2倍または3倍に上昇するETFを選択することができます。 例えば、一定の日に基礎投資が1％下落した場合、2倍の逆ETFは2％上昇する。
これらのファンドは短期トレーダーに機会を提供することができますが、時間が経つにつれ、彼らは2倍または3倍の目標をはるかに上回るパフォーマンスを出す傾向があります。
簡単な例：市場が1％上昇すると、1日で逆トレジャリーETFが2％減る可能性があります。
1ヶ月以上にわたって、市場で2％の損失があった場合、収益率は-6％（-4％ではなく）になる可能性があります。 1年で、投資家は市場の10％の低下で-26％（-20％ではない）の損失を見ることができます。 これは仮説に過ぎませんが、時間の経過と共に発生する可能性のある発散を示しています。 これは、レバレッジド逆資金が長期投資とみなされるべきでない最も重要な理由です。 要するに、これらのファンドは本質的にリスクが高く、間違って賭けた場合、損失は速やかに上がる可能性があります。 逆ETFのリストは、 ここで入手できます 。
ミューチュアルファンド
投資家はまた、グッゲンハイムのインバース政府ロングボンド戦略（ティッカー：RYAQX）やプロファンドの上昇率オポチュニティプロファンド（RRPIX）など、債券市場に逆行するミューチュアルファンドに投資するオプションもあります。 両ファンドは上述のETFと同じ目標を達成していますが、ETFの代わりにミューチュアルファンドを使用することにより、投資日のどの時点でもファンドを購入または売却できなくなります。 その代わりに、取引は1日1回のセットで終了することができます。 この2つのファンドはまた、ETFの代替案よりも多くの経費を費やしている （それぞれ1.74％と1.65％）相当の経費率を保有しています。
ショートETFの販売
仲介勘定にマージンを使用できる投資家は、債券市場を追跡するETFを使用して、独自のショート・セールを行うこともできます。 短期売却では、投資家は、自分が所有していない株式またはETFの株式を借り入れ、後で買い戻す意図で借り入れた株式を売却する。
株式が価格下落した場合、投資家は低価格で買い戻すことができ、その差額をポケットに入れることができます。 株式が上昇すれば、投資家は元々売却した価格よりも高い価格で買い戻さなければならず、損失を被る。 ファンドショートを売却することにより、投資家はETFのパフォーマンスとは逆の収益を生み出すことができます。
単純にインバースETFを購入するのではなく、ロングファンドで短期売却を行う利点は、投資家が実際のインバウンド投資の逆パフォーマンスをより正確に追跡できることです。
（逆ETFは予想されるリターンを1カ月の暦日でしか提供しないため、投資家はファンドの目的に基づいて予想した結果から長期間にわたり大幅に逸脱します）。
先物およびオプション
これは、最も洗練された投資家の領域であり、損失を吸収する能力が最も優れている領域です。 商品先物ブローカーの口座を持っている人にとっては、 先物契約を国債と取引することができます。 株式やETFのように、投資家は価格が下がることを期待して短期間で債券契約を売ることができます。 関連する先物契約の動きにおいて、基礎となる証券の小さな動きが大幅に拡大されるため、リスクは大きい。
個人投資家は、オプションを利用できる債券ETFにオプション契約（具体的には弱気投資）を購入することも可能です。 オプションは、国債、企業債券、および高利回り債券などの主要債券ETFを取引するため、市場の重要なセグメントのすべての方向性を担うオプションを使用する方法があります。
しかし、オプションは、投資家が基本的な証券の方向だけでなく、動きが発生するタイミングにおいても正しいことを要求します。 オプションも非常に危険なので、ゼロにして100％の損失で不運なトレーダーを鞍にすることができます。 それは初心者の投資家がお金を稼ぐべきではない領域ではなく、「プールの深い端」であると言えば十分です。
ポートフォリオをヘッジする
市場への賭けは長期的にはうまくいきませんが、投資家にポートフォリオを「ヘッジ」する方法、つまり短期的な損失から守る方法を提供することができます。 例えば、100,000ドルの債券ポートフォリオを持つ人は、逆ETF（市場の反対方向に動く他の投資）で短期間で5万ドルのポジションを取って、市場の悪化の影響を抑えることができます。
問題は、もちろん、投資家が間違っていて市場が実際には下がらなければ、ヘッジ自体がお金を失い、投資家が最初に達成しようとしていた長期的な富の蓄積から離れてしまう場所。 ここでも、これは最も洗練された投資家だけが検討するタイプの動きです。
ボトムライン
投資家が債券市場の低迷から利益を得ようとする方法が不足しておらず、多くのベテラン投資家は実際にこれらの手法を有益に利用しています。 しかし、大半の投資家にとって、富への道はよく知られています。 多様化し、長期的な目標に集中し、リスクの高い戦略から離れてください。 実際に市場の弱さから利益を得る方法を検討している場合は、そのような動きのリスクを理解していることを確認してください。
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